按照党中央、国务（wù）院关于深（shēn）化投融资体制改（gǎi）革的（de）意见等（děng）文件（jiàn）精神（shén），为贯（guàn）彻落（luò）实《国务院（yuàn）办公厅（tīng）关于进一步激发民间有效投资（zī）活力（lì）促进经（jīng）济持续健康（kāng）发（fā）展的指导意见（jiàn）》（国办（bàn）发〔2017〕79号）要求（qiú），鼓励（lì）民间资（zī）本规（guī）范有（yǒu）序（xù）参与基础（chǔ）设施项目建（jiàn）设（shè），促进政府（fǔ）和（hé）社会资本合作（PPP）模式更好发展（zhǎn），提高公共产品供给效率，加（jiā）快补短板建（jiàn）设（shè），充分发挥投资对优化供给结构的关键性作用，增强经济内（nèi）生增长动力，现提（tí）出以下意见。

一、创造（zào）民间资本参与PPP项目的良好环境

不断加大基础设施领（lǐng）域开（kāi）放力度，除国家法律法规明确禁止（zhǐ）准入（rù）的（de）行业和领域外，一律向民间资本开放，不得（dé）以任何（hé）名义（yì）、任何形式限制民间资本参与PPP项目（mù）。在制定（dìng）PPP政策、编（biān）制PPP规（guī）划、确定PPP项目（mù）实施方案时，注（zhù）重听取民（mín）营企业（yè）的意（yì）见（jiàn），充分吸收采纳民（mín）营企业（yè）的合理建议。主动为民营企业服务，不（bú）断优化营商环境，构建“亲”“清”新型政商关（guān）系（xì），为民间（jiān）资本参与PPP项目创造更加（jiā）公平（píng）、规范、开放的市场（chǎng）环境。对民间资本主（zhǔ）导或参（cān）与的PPP项目，鼓励开（kāi）通前期（qī）工作（zuò）办理（lǐ）等方面（miàn）的“绿色通道（dào）”。鼓励结合本地区实际，依法依规出台更多的优惠政策。

二、分类施策支持（chí）民间资本参与PPP项（xiàng）目

针（zhēn）对不同PPP项目投资规模（mó）、合作期限、技（jì）术要求、运（yùn）营管（guǎn）理（lǐ）等（děng）特点，采（cǎi）取多种方式积极支持民（mín）间资本（běn）参与，充分发挥民营（yíng）企业（yè）创新、运营等方面的优（yōu）势（shì）。对（duì）商业运营（yíng）潜力（lì）大、投（tóu）资规模（mó）适（shì）度（dù）、适合（hé）民间资本参与的PPP项目，积（jī）极支持民间资本（běn）控股，提高项目运营效（xiào）率。对投资规模大、合作（zuò）期限长、工（gōng）程（chéng）技术复杂的（de）项目，鼓励民营企（qǐ）业相互合作，或与（yǔ）国有企（qǐ）业、外商投资企业等（děng）合作，通过组建投标（biāo）联合体、成立混合所（suǒ）有制公（gōng）司等方式（shì）参与（yǔ），充分发挥不同企业（yè）比较优（yōu）势。鼓励（lì）民间（jiān）资（zī）本成立或参与投资基金，将分散的资金集（jí）中起来，由专业机构管（guǎn）理（lǐ）并（bìng）投（tóu）资PPP项目，获取长期稳定收益。

三、鼓励民营企业运用PPP模式盘（pán）活存量资（zī）产

积极采取转让-运营-移交（jiāo）（TOT）、改扩建（jiàn）-运（yùn）营-移交（ROT）等多（duō）种运作方式，规范有序（xù）盘活存量资产，吸引民间资本（běn）参（cān）与，避免项目（mù）规划（huá）选址、征地拆迁等比较（jiào）复杂的（de）前期（qī）工（gōng）作（zuò）由（yóu）民营（yíng）企业承担（dān）。盘活资产回收的资金（jīn）主要用（yòng）于补短板（bǎn）项目（mù）建设，形成新的（de）优质（zhì）资产，实（shí）现投资良（liáng）性（xìng）循环（huán）。对适宜采取（qǔ）PPP模式的存量项（xiàng）目，鼓励（lì）多采用转让项目的经营权（quán）、收费权（quán）等方式盘活存（cún）量资（zī）产，降低（dī）转让难度，提高盘活效率。对已经采（cǎi）取PPP模式的存量项目，经（jīng）与（yǔ）社会资本方协商一（yī）致，在（zài）保证有（yǒu）效（xiào）监管的（de）前提下，可通过股权转让（ràng）等多种方式，将政府方持有的股权部分或全（quán）部转让给民（mín）营企业。对（duì）在建的政府投资项目，积极探索、规（guī）范有序推（tuī）进PPP模式，吸引民间资（zī）本参与。

四、持续（xù）做好民营（yíng）企业（yè）PPP项目推介工作

依（yī）托全国投资（zī）项目在（zài）线审批监（jiān）管平台建（jiàn）立的PPP项目（mù）库，对入库（kù）项（xiàng）目定（dìng）期进行梳理，规范有序（xù）开展推介工（gōng）作，适时选择回（huí）报机制明确、运（yùn）营收益（yì）潜（qián）力大、前期工作成熟的PPP项（xiàng）目，向民营企业推介。重点推介以使用（yòng）者付费为主的特许经营类项目，审慎推（tuī）介完（wán）全依靠政府付费的PPP项目，以（yǐ）降低（dī）地方政府支出压力，防范地方债（zhài）务风险。各地发（fā）展改革部门要与（yǔ）当地行业主管（guǎn）部门、工商联、行（háng）业协会等加强（qiáng）合作，通过多种方式（shì）推介优质项目、介绍（shào）典型案例（lì），加大（dà）政策（cè）宣传解读和业务（wù）培训力（lì）度，帮助民（mín）营企业更好参（cān）与（yǔ）PPP项目（mù）。

五、科学（xué）合理（lǐ）设定（dìng）社（shè）会资本（běn）方选择标准

严（yán）格按照《中（zhōng）华人民（mín）共（gòng）和（hé）国招标投标法》和《中华人民共和国政府采（cǎi）购法》规（guī）定，通过公开招（zhāo）标（biāo）等竞争性方式选择PPP项目的社（shè）会资（zī）本方（fāng）。合理确定（dìng）社会资本方（fāng）资格，不得设置超过项目实（shí）际需要（yào）的注（zhù）册资本金、资产（chǎn）规模、银行存（cún）款证明或融资意向函（hán）等条件，不得设置与（yǔ）项目投融资、建设（shè）、运营无（wú）关的准入条件。规范投标保（bǎo）证金设置，除合法合规的投标保证金（jīn）外，不（bú）得以任何其他（tā）名义设（shè）置投标担保要求，推行以银（yín）行保函方式（shì）缴纳保证金。科学设置评标标准（zhǔn），综合考虑投（tóu）标人的（de）工程（chéng）技术、运营（yíng）水平、投（tóu）融（róng）资能力、投（tóu）标报价（jià）等因素。鼓励通过组建高（gāo）质量的（de）PPP项（xiàng）目特（tè）殊目（mù）的（de）载体（SPV）等方式，整合各方（fāng）资源，完善（shàn）项目治理结构，提高专业化运作能力。支持民间（jiān）资本股权占比高的社会资（zī）本（běn）参与PPP项目，调动民间资本积极性。同等条件（jiàn）下，优先选择运营经验丰（fēng）富、商业运作水平（píng）高、创新（xīn）创造能力强的民营企业。

六、依（yī）法签订规（guī）范、有效、全面的PPP项目（mù）合同

在与民营企业充分（fèn）协（xié）商（shāng）、利益共享、风险共担的基础上，客观合理、全面（miàn）详尽地订立PPP项目合（hé）同。明确各（gè）方责权利和争（zhēng）议解（jiě）决方式，合理（lǐ）确定价格调（diào）整机制，科学设定运（yùn）营服务（wù）绩效（xiào）标准，有（yǒu）效设（shè）置排（pái）他性条（tiáo）款（kuǎn），保障项目顺利实（shí）施（shī）。PPP项目合（hé）同既要规范民营企业（yè）投资行为，确保（bǎo）项目（mù）持续稳（wěn）定（dìng）运行，也要保（bǎo）证当政府方（fāng）不依法履约时，民营企业可以及时获（huò）得合理补偿乃（nǎi）至合法（fǎ）退（tuì）出。要（yào）依据相关法律法规和合（hé）同约定，对（duì）PPP项（xiàng）目进（jìn）行全生命周期（qī）监管（guǎn）。禁止政府（fǔ）和投资人（rén）签订承（chéng）诺回购投（tóu）资（zī）本金、承诺（nuò）最低收（shōu）益等条款，严（yán）禁（jìn）利用（yòng）PPP模式（shì）违法违（wéi）规变（biàn）相举债，严防地方政府隐性（xìng）债（zhài）务风（fēng）险。

七、加大民间资本PPP项目融资支持力度

鼓（gǔ）励政府投资（zī）通过资本金注（zhù）入（rù）、投资（zī）补助、贷款贴息等方（fāng）式支持民间资（zī）本PPP项目，鼓励各级政府出资的PPP基金投资民间资本PPP项目。鼓（gǔ）励各类金融机构（gòu）发（fā）挥专业优势，大力开展（zhǎn）PPP项目（mù）金融产（chǎn）品创新，支持开展基于项目本身现金（jīn）流（liú）的有限追索融资，有针对性地为民（mín）间资（zī）本PPP项目提供优质金融服（fú）务。积极推进（jìn）符合条件的民间资（zī）本PPP项目发行债券、开展资产证券化，拓（tuò）宽项目融资渠（qú）道。按照统一标准对参（cān）与PPP项目的民（mín）营企（qǐ）业等各（gè）类社会资本方进行信用评（píng）级，引导（dǎo）金融市场和（hé）金融机构根据（jù）评（píng）级结果等加（jiā）大对（duì）民（mín）营企业（yè）的融资（zī）支（zhī）持力度。

八、提高咨询机构的PPP业务能力

咨询机构要坚（jiān）持“合（hé）法、合规、专业、自律”的原则，深入研究民间资本参与（yǔ）PPP项目（mù）咨（zī）询（xún）服务新要求（qiú），加强PPP项目策划（huá）、论证、建（jiàn）设、运营阶段（duàn）管理能力建设，准（zhǔn）确把握民间资（zī）本参与PPP项目的商业诉（sù）求，提高项目全过程咨询服（fú）务能力（lì）。健全行业自律管理体系，通过PPP咨询机（jī）构论坛等多（duō）种形式，加强同业交流与合作。制定和（hé）完善PPP咨（zī）询业务操作标（biāo）准规范，着力（lì）解决PPP项目工程（chéng）技（jì）术、招投标、投融资、项（xiàng）目管理、法律和财（cái）务等（děng）方面难题，为民间资本PPP项目提供优质高效的咨询服务。

九、评选民间资本PPP项目典型案例

各地在已经引入民间资本的PPP项（xiàng）目中（zhōng），适时评选在项（xiàng）目运作规（guī）范、交易结构合理、运营持续稳定（dìng）、商业模式创新、回报机制明确等（děng）方面具有参考示范（fàn）价值的（de）典型（xíng）案例，总结（jié）经验、加强（qiáng）宣传，发挥（huī）示范效应。国家（jiā）发展（zhǎn）改革委将会同有（yǒu）关行（háng）业主管部门组织专家对各地报送的案（àn）例进行评审和筛选，挑选出若干典型案例（lì）进（jìn）行宣传，优（yōu）先（xiān）推荐发（fā）行PPP项目资产证券化（huà）产（chǎn）品。对支持和（hé）鼓励民间资本（běn）参与（yǔ）PPP项（xiàng）目工作积极主动、典型案例多的（de）地区，在安排PPP项（xiàng）目（mù）前期工作（zuò）中央预算内投资（zī）时予以倾斜（xié）支持。

十、加强政（zhèng）府和社会资本合（hé）作诚信体系（xì）建设

建立健全PPP项（xiàng）目守信（xìn）践诺机制，准确（què）记录并客观评价政府方和民营（yíng）企业在（zài）PPP项目实（shí）施（shī）过程中的履约情况（kuàng）。政（zhèng）府方要严格（gé）履行各项约定义务（wù），做出（chū）履约（yuē）守信表率，坚（jiān）决杜（dù）绝“新官不理旧账”现（xiàn）象。民营企业也要（yào）认真履行合同，持续稳定提供高质量且成本合理的公共产（chǎn）品和服务（wù）。将PPP项目各方信用记录，纳入全（quán）国信用信息（xī）共享平台（tái）供各部门、各（gè）地区（qū）共享，并（bìng）依法通（tōng）过（guò）“信用中国”网（wǎng）站公示。将严重失信责任主体（tǐ）纳入黑名单（dān），并开展联合惩戒。

鼓励民间资本（běn）参与PPP项目是贯彻落实党（dǎng）中央、国务院关于激发民间有效投资活力、促进经济持续（xù）健康发展的（de）重要措施，是充分发挥投资对优化供（gòng）给结构关键（jiàn）性（xìng）作用（yòng）的（de）重要（yào）抓手。各地发（fā）展改（gǎi）革部门要（yào）高（gāo）度重（chóng）视，加强组织领导，努力（lì）破（pò）除制约民间资本参（cān）与（yǔ）PPP项目（mù）的困难和障碍，切实（shí）保障民间资（zī）本合法（fǎ）权益，推动民间资本PPP项（xiàng）目规范有序发展。

国家发展改（gǎi）革（gé）委

2017年（nián）11月28日

2017年9月，明树（shù）数据发布了《民营企业参与（yǔ）PPP项（xiàng）目“双降（jiàng）”原因探析及政策建议》的（de）专题报告。在（zài）跟踪统计了2014年以来民营企业参（cān）与中国PPP市场的数据后发现，无论以（yǐ）成交规（guī）模占比或（huò）是以成交项目个数占比作为分析（xī）指标，民营企业在PPP领域（yù）中的市场份额（é）自2015年底以来呈现出持续下降（jiàng）的趋势。具体而言，若单独考虑（lǜ）牵头人（rén）为民营企业的（de）成交（jiāo）数据，民营（yíng）企业成交规模占比最高达（dá）到36.20%，而（ér）截至2017年7月份这一指标已下降到（dào）25.00%；成交（jiāo）个数占比最（zuì）高达到55.80%，目前则也下（xià）降到了47.90%。若进一（yī）步考虑民营企（qǐ）业以联合体身份（fèn）参与的（de）项目（mù），民营企业以牵头人和（hé）联合体参与的总规（guī）模占比从（cóng）2015年12月份的47.80%下降到了37.20%，个数占比从60.50%下降（jiàng）到了（le）56.22%。相（xiàng）信国家发改委这份指导（dǎo）意见的（de）出台，会极大（dà）的提升民企参与PPP的（de）信心和（hé）机会。